高杠杆Leverage一定高风险Risk吗

　　新手经常有一种误解，就是400倍的杠杆Leverage比100倍的杠杆Leverage风险Risk大，实际上不是这样的。

　　首先要明确，你账户的盈亏和杠杆Leverage的大小没有关系，只和仓位有关。比如下单0.1标准手eur/usd，不管多少倍杠杆Leverage，行情波动1点的盈亏都是1美元USD。

　　那么杠杆Leverage影响的是什么？是保证金Margin的占用。

　　举例子：相同的资金 ，相同的交易量的情况下：

　　比如1000美元USD 购买0.标准1手即10K EUR/USD 货币Currency对，拿某日FXSOL的GTS平台的报价Quote为例：

　　在100：1的杠杆Leverage条件下，购买0.1标准手 EUR/USD所要占用的保证金Margin为：142.97美元USD，称为(已用保证金Margin)

　　此时帐户里还剩1000-142.97=857.03美元USD，称为(可用保证金Margin)

　　也就是说账户里还有857.03美元USD的可用保证金Margin可以扛价格的波动，当可用保证金Margin为0的时候，平台就会强制平仓，这个时候账户里就只剩下了已用保证金Margin142.97美元USD。

　　在400：1的条件下，购买0.1标准手 EUR/USD所要占用的保证金Margin为：35.74美元USD(已用保证金Margin)

　　此时账户里还剩1000-35.74=964.26美元USD(可用保证金Margin)

　　这个时候可以扛964.26美元USD的价格波动。

　　从上面可以看出，在相同资金相同交易量的情况下，杠杆Leverage越大，占用的保证金Margin越少，可用保证金Margin越多从而可用保证金Margin可以扛的价格波动越大。 因此，同样的仓位杠杆Leverage越大占用的保证金Margin越少，你抗风险Risk的能力(可支持的点数)就越大。

　　为什么经常有人觉着400的风险Risk大？因为没有控制住仓位。比如，你有1000本金，用100倍杠杆Leverage最多都不能做1标准手，最多做0.7标准手；400倍杠杆Leverage可以做2标准手以上，这时候波动一点你的盈亏就同比放大了。因此，要引入实际杠杆Leverage的概念：你仓位的市值/你的本金。比如1万美元USD本金操作1标准手欧元EUR，实际杠杆Leverage就是100000/10000=10倍。控制好实际杠杆Leverage，就控制了仓位，也就控制了风险Risk。否则，无论用多少的杠杆Leverage，满仓操作都可能爆仓。